在严把IPO“入口关”“申报即担责”等政策基调下，今年以来，沪深交易所明显加大了对于IPO过程中违规行为的监管力度，尤其是涉及纪律处分的“红牌”大幅增加，压严压实发行人信息披露责任、中介机构核查把关责任。

第一财经根据沪深交易所网站信息初步统计，今年以来，两家交易所共针对IPO和再融资申报项目中的发行人信息披露问题、中介机构执业问题等，出具纪律处分53次，监管措施82次，“罚单”数量相比去年分别大幅提升3.8倍、1.1倍。

235人、66家机构收“罚单”

第一财经根据沪深交易所网站信息统计，2024年，两交易所针对IPO和再融资申报项目合计开出了135张罚单，包括纪律处分53次，监管措施82次。相比2023年的50次大幅提升了2倍。

具体来看，2024年，上交所出具纪律处分29次，监管措施33次；深交所出具纪律处分24次，监管措施49次。相比2023年，交易所针对IPO出具“红牌”的频次提升明显。

上述罚单涉及的个人合计235人/次，包括签字律师29人/次、签字注册会计师58人/次、保荐代表人74人/次、券商高管6人/次、财务顾问主办人2人/次以及拟上市公司董监高等“关键少数”66人/次。

被处罚的机构合计66家/次（部分机构多次被处罚），其中包括29家发行人、6家上市公司，16家券商、8家会计师事务所和7家律师事务所。

对于被实施监管措施的机构或个人来说，绝大部分是书面警示或监管警示；而对于被纪律处分的机构和个人真正炒股杠杆平台，轻则通报批评，重则“资格罚”、公开谴责。年内，沪深交易所合计出具了9张针对发行人、中介机构或个人的“资格罚”罚单。